El consorcio integrado por Rowing, Arcos Saneamento e Participações, Transclor y PHX, del que forma parte el empresario Mauricio Filiberti, presentó este jueves la oferta más alta por el 90% de las acciones estatales de Agua y Saneamientos Argentinos (AySA): US$340,2 millones. La propuesta superó a la del grupo encabezado por Roggio ROAS S.A.U., que ofreció US$285 millones.

La diferencia entre ambas ofertas fue de US$55,2 millones, lo que dejó al consorcio liderado por Rowing un 19% por encima del grupo cordobés. Como la licitación se hizo sin base ni precio mínimo y los dos oferentes ya habían aprobado la etapa técnica, el ganador se definió solo por el monto. Cada grupo presentó una garantía de mantenimiento de oferta de US$25 millones: Rowing en títulos públicos y Roggio mediante seguros.

Los sobres se abrieron a las 10 a través de la plataforma CONTRAT.AR. Si bien algunos medios dieron por adjudicada la operación, el Ministerio de Economía comunicó oficialmente la apertura de las ofertas y el avance del procedimiento. La definición todavía debe pasar por la revisión final de la Comisión de Evaluación.

Por debajo de la expectativa oficial

El monto quedó por debajo de lo que esperaba el equipo económico, que aspiraba a recaudar unos US$500 millones por el paquete accionario, según la proyección que manejaba el ministro Luis Caputo. El consorcio ganador asumirá además una deuda de la empresa estimada en US$70 millones.

Desde el grupo ganador señalaron que la propuesta terminó «superando casi en un 20%» a la del competidor. El valor ofrecido por el 90% equivale a unos US$378 millones por el total de la compañía. El 10% restante seguirá en manos de los trabajadores a través del Programa de Propiedad Participada.

Inversiones y plazos de la concesión

Según el consorcio, el plan incluye un compromiso de inversión de US$1.940 millones durante los primeros cinco años y de US$15.040 millones a lo largo de todo el contrato. La concesión tendrá una duración de 30 años, con posibilidad de prórroga por otros diez.

La operación técnica quedará a cargo de Arcos Saneamento e Participações, del Grupo Equipav, que presta servicios de agua potable y alcantarillado a más de 39 millones de personas en 15 estados y más de 890 municipios de Brasil. La firma es operadora de Águas do Rio, concesionaria de agua y cloacas en Río de Janeiro.

Quiénes integran el grupo ganador

Rowing es una empresa de ingeniería, construcción y servicios industriales fundada por Walter Román. Su socio Filiberti es dueño de Transclor, que desde 2009 provee a AySA el policloruro de aluminio usado para potabilizar el agua. Filiberti también es socio de José Luis Manzano y Daniel Vila en Edenor y en Metrogas, que adquirieron a fines de agosto. El cuarto integrante, PHX, es un fondo de inversión con sede en los Países Bajos.

El consorcio derrotado estaba integrado además por Benito Roggio e Hijos, Hidrosan Capital, Aguas del Plata Participaciones y Central Buen Ayre. Según informó el grupo, contaba con el respaldo técnico de la estatal israelí Mekorot y de la japonesa Marubeni.

El impacto en el conurbano y la disputa judicial

AySA presta servicios de agua potable y cloacas en la Ciudad de Buenos Aires y en 26 municipios del conurbano bonaerense, en un área de unos 3.363 kilómetros cuadrados donde viven alrededor de 15,1 millones de personas.

El proceso avanzó pese a una medida cautelar dictada en territorio bonaerense. El Juzgado Contencioso Administrativo N°2 de La Plata hizo lugar a una presentación de la Defensoría del Pueblo de la provincia y ordenó preservar las condiciones de prestación del servicio en los 26 municipios. El defensor Guido Lorenzino había advertido un «riesgo inminente» de que la reestructuración y privatización derivaran en un deterioro del servicio y en el abandono de obras planificadas.

El 25 de septiembre, la Cámara de Apelación en lo Contencioso Administrativo de La Plata rechazó los recursos extraordinarios de AySA y mantuvo vigente la cautelar, que obliga a la empresa a abstenerse de reducir o suspender obligaciones vinculadas con el acceso al agua, la salud pública y el ambiente. La Sala II también resolvió girar la causa al fuero federal, decisión que la Defensoría apeló para que el expediente siguiera en la Justicia provincial. La medida, de todos modos, no impidió que el Gobierno nacional continuara con la licitación.

Los pasos que restan

Tras la apertura de las ofertas económicas, deberán completarse la evaluación, la adjudicación y los trámites administrativos previstos para concretar la transferencia. La salida del Estado nacional de la compañía se encuadró en la Ley Bases 27.742, que incluyó a AySA entre las empresas sujetas a privatización.